產(chǎn)品說(shuō)明

柜臺(tái)債券產(chǎn)品是指客戶通過(guò)中國(guó)銀行股份有限公司渠道開(kāi)立債券托管賬戶、分銷債券及開(kāi)展債券交易，并相應(yīng)辦理債券托管與結(jié)算、質(zhì)押登記、代理本息兌付、提供查詢等的產(chǎn)品。

? 柜臺(tái)債券品種為經(jīng)中國(guó)人民銀行等監(jiān)管部門批準(zhǔn)可在商業(yè)銀行柜臺(tái)進(jìn)行交易，并在中央國(guó)債登記結(jié)算有限責(zé)任公司和銀行間市場(chǎng)清算所股份有限公司等債券登記托管結(jié)算機(jī)構(gòu)托管的債券。目前，主要的債券品種包括中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行債券、國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行債券、中國(guó)進(jìn)出口銀行債券、地方政府債券和部分高信用評(píng)級(jí)債券。中國(guó)銀行每日為數(shù)百只柜臺(tái)債券提供雙邊報(bào)價(jià)，提供多種期限選擇。

柜臺(tái)債券交易品種包括現(xiàn)券買賣以及經(jīng)中國(guó)人民銀行認(rèn)可的其他交易品種?，F(xiàn)券買賣按照成交方式不同分為債券發(fā)行認(rèn)購(gòu)交易、債券續(xù)發(fā)行認(rèn)購(gòu)交易和債券買賣交易：

1. 債券發(fā)行認(rèn)購(gòu)交易指客戶在債券發(fā)行的分銷期內(nèi)認(rèn)購(gòu)債券的交易；

2. 債券續(xù)發(fā)行認(rèn)購(gòu)交易指客戶在債券續(xù)發(fā)行的分銷期內(nèi)認(rèn)購(gòu)債券的交易。債券續(xù)發(fā)行是指發(fā)行人對(duì)首次發(fā)行后進(jìn)入交易期的債券進(jìn)行增發(fā)的行為；

3. 債券買賣交易指客戶在債券上市流通期內(nèi)按照中國(guó)銀行交易報(bào)價(jià)實(shí)時(shí)買賣債券的交易。買賣交易采用逐筆、實(shí)時(shí)辦理資金清算和債券結(jié)算。

交易時(shí)間

本產(chǎn)品的交易時(shí)間為柜臺(tái)債券市場(chǎng)開(kāi)市日的9:30-15:30，若客戶在營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)柜臺(tái)交易，同時(shí)也受到網(wǎng)點(diǎn)營(yíng)業(yè)時(shí)間的限制。

遇主要國(guó)際市場(chǎng)假期、國(guó)家法定節(jié)假日、按國(guó)家規(guī)定調(diào)整后的實(shí)際休市日以及監(jiān)管部門規(guī)定的停止交易日，或受不可抗力事件影響，或受國(guó)際上各種政治、經(jīng)濟(jì)、突發(fā)事件等因素的影響，或受通訊故障、系統(tǒng)故障、電力中斷、市場(chǎng)停止交易等意外事件或金融危機(jī)、國(guó)家政策變化等因素的影響，中國(guó)銀行有權(quán)暫停全部或部分本產(chǎn)品交易。

交易幣種及交易單位

本產(chǎn)品涉及的交易幣種包括人民幣及中國(guó)人民銀行允許的其他貨幣，具體以中國(guó)銀行實(shí)際交易的貨幣為準(zhǔn)。

本產(chǎn)品價(jià)格單位為“元/百元面額”，凈價(jià)、應(yīng)計(jì)利息、到期收益率、結(jié)算價(jià)格、結(jié)算金額等債券要素的展示方式，以各渠道報(bào)價(jià)界面為準(zhǔn)。

交易報(bào)價(jià)

本產(chǎn)品報(bào)價(jià)將綜合考慮銀行間債券市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)、市場(chǎng)流動(dòng)性及交易頭寸情況等因素，采用一日多價(jià)的形式。中國(guó)銀行有權(quán)根據(jù)市場(chǎng)情況隨時(shí)對(duì)交易報(bào)價(jià)進(jìn)行調(diào)整。

債券買賣交易采用雙邊報(bào)價(jià)和詢價(jià)報(bào)價(jià)的形式。

1. 雙邊報(bào)價(jià)包括客戶買入凈價(jià)、客戶賣出凈價(jià)、客戶買入全價(jià)、客戶賣出全價(jià)、應(yīng)計(jì)利息、客戶買入到期收益率及客戶賣出到期收益率等。

2. 詢價(jià)報(bào)價(jià)由符合條件的客戶通過(guò)中國(guó)銀行提供的交易渠道帶量發(fā)起針對(duì)某只債券的單邊詢價(jià)。待中國(guó)銀行交易員回復(fù)具體報(bào)價(jià)后，由客戶二次確認(rèn)后成交。

本產(chǎn)品的報(bào)價(jià)和結(jié)算金額以中國(guó)銀行向客戶展示的交易成交界面結(jié)果或營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)柜臺(tái)提供的交易憑證為準(zhǔn)。

相關(guān)定義

1. 客戶買入凈價(jià)：指客戶向中國(guó)銀行買入債券的交易凈價(jià)。

2. 客戶賣出凈價(jià)：指客戶向中國(guó)銀行賣出債券的交易凈價(jià)。

3. 凈價(jià)：指不含應(yīng)計(jì)利息的債券價(jià)格。

4. 應(yīng)計(jì)利息：指上一付息日（或起息日）至結(jié)算日之間累計(jì)的按百元面值計(jì)算的債券發(fā)行人應(yīng)付給債券持有人的利息。

5. 交易全價(jià)=交易凈價(jià)＋應(yīng)計(jì)利息。

6. 客戶買入到期收益率：指客戶以債券當(dāng)前客戶買入凈價(jià)買入債券并持有到期所獲得的年化收益比率。

7. 客戶賣出到期收益率：指銀行買入到期收益率，是銀行以債券當(dāng)前客戶賣出凈價(jià)從客戶手中買入債券并持有到期所獲得的年化收益比率。

8. 起息日：指開(kāi)始計(jì)算債券利息的日期。

9. 付息日：指?jìng)l(fā)行人向債券投資人支付利息的日期。

10. 債券到期兌付日：指?jìng)l(fā)行人到期償還本金并支付最后一次利息的日期。

風(fēng)險(xiǎn)提示

辦理本業(yè)務(wù)前需仔細(xì)閱讀風(fēng)險(xiǎn)揭示書，能完全理解和接受交易條款和相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)?？蛻艨赡苊媾R的風(fēng)險(xiǎn)包括但不限于政策風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等。

以上內(nèi)容僅供參考，具體產(chǎn)品信息以我行產(chǎn)品文件為準(zhǔn)。